Poistumisstrategioiden perusteet Kun kaupankäynti Forex-kaupankäynnissä (kuten kaupankäynnissä missä tahansa omaisuuserässä), elinkeinonharjoittajat haluavat noudattaa ikivanhaa suositusta 8220 ostamaan alhaisia ja myydä korkeita. 822 Tätä varten heidän on selkeästi kehitettävä perustelu ja strategia markkinoille pääsemiseksi, kun omaisuuserien hinnat ovat alhaiset. Mutta entä kaupan toinen päämäärä Milloin on sopiva aika päästä ulos Monet markkinaosapuolet ja asiantuntijaedustajat huomauttavat, että kauppiaat usein laiminlyövät strategian purkaa kaupat ja päätyvät tarpeettomasti kadonneisiin mahdollisuuksiin hyödyntää. Suuntaamattomassa kaupankäynnissä toimijat voivat työskennellä ennalta määrätyn ajan tai hintaluokassa, kun kauppa - ja poistumispaikkoja korvataan. Kehitysstrategioiden kehittäminen voi kuitenkin olla kriittisempi suunnatuissa kaupankäynnissä, jossa kauppiaat pyrkivät saamaan rahaa hinnanmuutosten kehityksestä. Poistumisstrategiat edellyttävät tyypillisesti perustelun perustamista kaupankäynnin lopettamiseksi ja ennalta-stop-lossin asettamiseksi ja hintojen alentamiseksi poistumisen lopettamiseksi: Stop-loss order. Suojamääräys, joka sulkee kaupan, kun kauppa on mennyt sinusta ennalta määrätyn määrän. Rajoitusjärjestys. Tilaus, jonka tarkoituksena on sulkea kannattava kauppa ennalta määrätyllä hinnalla ennen markkinaolosuhteita, tulee epäsuotuisaksi. 1) Haettu 12. kesäkuuta 2016 dailyfxforexeducationtradingtipschartoftheday20140107WhatisaStopLossOrder. html Nämä tilaukset ovat ristiriidassa markkinatilausten kanssa, joissa elinkeinonharjoittajan on hyväksyttävä hinta, joka tarjotaan markkinoilla kaupan hetkellä. Miksi huolet Exit Valuuttakurssit voivat muuttaa suuntaa ilman ennakkoilmoitusta ja odottamattomia uutisten tapahtumiin tai merkittävien pääomamäärien liikkumiseen markkinoilla. Tämän seurauksena kauppiaat, jotka ovat voineet odottaa valuutta siirtyä tietyn hintaluokan läpi, voivat saada kiinni ja menettää suunnitellut voitot kaupassa. Tämän tilanteen välttämiseksi forex-kaupankäynnin asiantuntijat suosittelevat, että kauppiaat perustavat poistumisstrategiat, jotka voivat ennakoida suuntausten loppua tai rajoittaa tappioita odottamattomien peruutusten tapahtuessa. Toinen syy poistumisstrategian luomiseen on välttää emotionaalinen vastaus kauppaan, joka aiheuttaa virheitä. Esimerkiksi elinkeinonharjoittaja voi joko olla liian varma siitä, että suuntaus jatkuu ja menetät mahdollisen poistumismahdollisuuden tai tulee tarpeettomasti hermostuneeksi trendin kestävyydestä ja tekee ennenaikaisesta poistumisesta, joka rajoittaa mahdollisuuksia saada. 2) Haettu 12. kesäkuuta 2016 dailyfxforexeducationtradingtipsdailytradinglesson20101015ExitStrategy. html Poistumisstrategian laatiminen: Joitakin tekijöitä, jotka on otettava huomioon Ennen poistumisstrategian laatimista elinkeinonharjoittajille suositellaan harkitsemaan muutamia perustekijöitä sen määrittämiseksi, minkä tyyppisen strategian he käyttävät ja miten he käyttävät sitä . Ensimmäinen näistä tekijöistä on, että he ovat päättäneet päästä suuntaan ja kuinka luottavaisesti he voivat jatkaa. Kauppiaille, jotka tulevat erittäin epävakaisiin markkinoihin, joilla on laaja hintavauhti, todennäköisesti pidetään erilaista lähestymistapaa kuin elinkeinonharjoittaja, joka tulee markkinoille, joka näyttää olevan pitkällä ja vähäisemmällä aikavälillä vähäisen hintavaihtelun kanssa. Toinen tärkeä tekijä, jota elinkeinonharjoittaja harkitsee, on riskinsietokyky. Tämän määrittämiseksi kokeneilla kauppiailla on usein 8220-palkkio-palkkio-suhdeluvut, 8221, jotka kuvaavat, kuinka paljon riskiä tai tappiota elinkeinonharjoittaja on valmis hyväksymään verrattuna voiton määrään, jonka he haluavat saavuttaa. Riskipalkkio-osuudet voidaan asettaa tasolle 1: 1,5, 1: 2, 1: 4 tai enemmän riippuen siitä, kuinka paljon riskiä elinkeinonharjoittaja pitää hyväksyttävänä. Ennen riskinsietotason asettamista elinkeinonharjoittajat saattavat haluta pohtia, kuinka paljon heillä on käytettävissään varoja kaupankäynnin kohteeksi ja että rahapolitiikan perusnäkemyksiä. 3) Haettu 12. kesäkuuta 2016 dailyfxforexeducationtradingtipschartoftheday20130628RiskReworRatiosforForex. html Yhteinen Poistumisstrategiat Heikkoudesta poistuvat strategiat Tämä strategia on yleisempi pitempiaikaisille kaupoille ja siihen liittyy suoraviivainen lähestymistapa pyrkimyksen ennakoida heikkoutta tai korjausta suuntauksena, . Tällä lähestymistavalla kuitenkin elinkeinonharjoittaja saattaa vaarantaa trendin jatkamisen ja saattaa joutua turhautumaan mahdollisten lisäprofiilien menettämisestä. Osa indikaattoreista, joita käytetään havaitsemaan kehityshäiriöitä poistumiseen, voivat sisältää liikkuvia keskiarvoja. Ichimoku Cloud - analyysi, aikaisempien heilahtelujen analyysi ja kaksoispäiden tai pohjien analysointi. 4) Haettu 12. kesäkuuta 2016 dailyfxforexeducationtradingtipspostoftheday20140523Exit-Strong. html Lopettaminen vahvuus Tämä on strategia, joka on edullisempi lyhytaikaisille kaupoille. Tässä lähestymistavassa elinkeinonharjoittaja etsii vahvuusmerkkiä kaupan alkuperäisen merkinnän suuntaan, jotta poistuminen voidaan tehdä. Tämän lähestymistavan perustelut ovat, että poistut kaupasta lukitsemaan tiettyjä voittoja ennen kuin muut markkinat hyppivät trendiin ja mahdollisesti pyytävät myöhempiä kääntymistä. Tämän lähestymistavan piilevä riski on kuitenkin se, että saatat jättää asemaanne aivan kuten pitkän aikavälin trendi on alkamassa. Jotkut indikaattorit, joita kauppiaat käyttävät tunnistamaan trendin voimakkuuden poistumiskohtia, ovat pivot-kohteet, ATR-prosenttiosuudet ja oskillaattorin ääripäät. 5) Haettu 12. kesäkuuta 2016 dailyfxforexeducationtradingtipspostoftheday20140523Exit-Strong. html StopLimit Käyttämällä tukea ja vastustusta Tällä lähestymistavalla elinkeinonharjoittaja asettaa pysähtymään ja rajaamaan lähellä vastustuskykyä ja tukitasoja siten, että heillä on positiivinen riski palkkasuhdetta kohtaan. Aluksi elinkeinonharjoittaja pyrkii kääntämään kaavioita korkeammalle tasolle ja määrittämään stop-tappion useammilla pipsilla korkeammalla tasolla. Tässä vaiheessa elinkeinonharjoittaja voi käyttää riski-palkkasuhdetta asettamaan rajan. Jos pysähdystapahtuma on 50 pistettä aloituspisteen alapuolella ja elinkeinonharjoittajan 8217: n suositeltava riski-palkkasuhde on 1: 3, raja voidaan asettaa 150 pistettä syöttöpisteen yläpuolelle. Jokaiselle US1: lle, joka on vaarassa menettää tämän kaupan, elinkeinonharjoittaja voisi saada US3: n. 6) Haettu 12. kesäkuuta 2016 dailyfxforexeducationtradingtipsdailytradinglesson20140520Three-Ways-to-Trade-Support-Resistance. html Trailing Pysähtyy perustuu liikkuvien keskiarvojen Tällä lähestymistavalla elinkeinonharjoittaja jatkaa uusien pysäytys tappiot tarkistettu perusteella koko kaupan ajan riippuen jossa hinta on suhteessa liukuvaan keskiarvoon. Strategian periaate on se, että jos hinta ylittää liikkuvan keskimääräisen linjan yhdeltä puolelta toiselle, se on merkki siitä, että hintakehitys on siirtymässä ja elinkeinonharjoittaja haluaa sulkea asemansa. Jos esim. Uptrendin aikana elinkeinonharjoittaja asettaa stop-tappion 100-jaksoisen eksponentiaalisen liukuvan keskiarvon, joka on 60 pistettä kaupan aloituspisteen alapuolella ja he ovat ottaneet riskipalkkasuhteen 1: 2, he haluavat aseta aloitusraja kahdesti riskiin, tai 120 pistettä edellä mainitun pisteen yläpuolella. Näitä poistumispisteitä voidaan päivittää säännöllisin väliajoin sen varmistamiseksi, että elinkeinonharjoittaja hyödyntää parhaiten suuntausta. Tämän lähestymistavan yksi epäkäytännöllinen näkökulma on se, että elinkeinonharjoittajan on seurattava hintojen siirtoa pysäytystapojen muuttamiseksi esimerkiksi joka kerta kun uusi kynttilä muodostetaan vuorovaikutteiseen kauppa-kaavioon. Tämä ongelma voidaan korjata käyttämällä automaattista ohjelmistoa, joka on saatavana joillekin kauppapaikoille. 7) Haettu 12. kesäkuuta 2016 dailyfxforexeducationtradingtipsdailytradinglesson20120828ManagingriskATR. html Volatiliteettipohjainen strategia Tässä strategiassa otetaan huomioon markkinoiden keskimääräinen hintakehitys mihin tahansa aikakehykseen pysäytyskatojen ja - rajoitusten asettamiseksi. Käyttääkseen tätä lähestymistapaa elinkeinonharjoittaja voi käyttää volatiliteetin indikaattoria, kuten keskimääräistä tosialue-indikaattoria (tai ATR). Filosofia on, että ennalta määrätyt poistumiskohteet määritetään markkinoiden tosiasiallisesti käytettyjen hintojen mukaan tietyn ajanjakson aikana. Näiden poistumispisteiden määrittämiseksi elinkeinonharjoittaja voi asettaa stop-lossin 100: lle ATR: stä. Jos tämä alue on 35 pistettä ja elinkeinonharjoittajalla on edullinen riski-palkkio-suhde 1: 2, hän haluaa asettaa rajansa 70 pistettä syöttöpisteen yläpuolelle. Yksi etu ATR-indikaattorin käyttämisestä on se, että kun poistumispisteet on muodostettu, ne eivät tarvitse uusia päivityksiä kaupan keston ajaksi. 8) Haettu 12. kesäkuuta 2016 dailyfxforexeducationtradingtipsdailytradinglesson20120828ManagingriskATR. html Käytettävissä on useita lähestymistapoja poistumisstrategioiden luomiseksi, jotka voivat auttaa rajoittamaan riskialttiiden sijoittajien määrää ja lisäävät voittojen tuottamismahdollisuuksia myös silloin, kun markkinatilanteet vaikuttavat haitallisilta ja arvaamattomilta. Tiedot ovat osoittaneet, että elinkeinonharjoittajat menettävät enemmän voittoja, kun he eivät käytä tarkoituksellisia strategioita irtautumiseen. Kuten aina, riski on luonteenomaista investointeihin, joten forex-kauppiaat voivat hyötyä huolellisesta huolellisuudesta ja riippumattomien rahoitusneuvojien kuulemisesta ennen osallistumista irtautumisstrategioihin tai muihin kaupankäynnin lähestymistapoihin. Tappiot voivat ylittää talletetut varat. Tämä artikkeli sisältää yleistietoja, eikä se edusta FXCM8217s - tuotteiden tarjoamista tai kaupankäynnin neuvontaa. Artikkeleissa on yleisiä tietoja, eivätkä ne edusta FXCM-tuotteiden tarjoamista tai kaupankäynnin neuvontaa. Tiedot ovat vain opetustarkoituksia varten. Tämä ei ole tarjous tai tarjous buysell. Suorita oma due diligence tai hankkia neuvoja itsenäisestä taloudellisesta neuvonantajasta ennen investoinnin tekemistä. Korkea riskienhallintavaroitus: Kaupankäyntitarkistus ja erimielisopimukset sisältävät suuren riskin ja eivät ehkä sovi kaikkiin sijoittajiin. On mahdollista, että saatat menettää talletettujen varojen ylittävän tappion ja siksi sinun ei pitäisi spekuloida pääomasta, jolla ei ole varaa menettää. Ennen FXCM: n tarjoamien tuotteiden kaupankäyntiä sinun on harkittava huolellisesti tavoitteesi, taloudellinen tilanne, tarpeet ja kokemustaso. Sinun tulisi olla tietoinen kaikista marginaalivaihtoehdoista. FXCM tarjoaa yleisiä neuvoja, jotka eivät ota huomioon tavoitteita, taloudellista tilannetta tai tarpeita. Tämän sivuston sisältöä ei pidä tulkita henkilökohtaiseksi neuvoksi. FXCM suosittelee, että pyydät neuvoa erilliseltä taloudelliselta neuvonantajalta. Ole hyvä ja lue täysi riskivaroitus napsauttamalla tätä. FXCM on rekisteröity futuurikomissiokonserni ja vähittäiskaupan valuutanvälittäjä Commodity Futures Trading Commissionin kanssa ja kuuluu National Futures Associationin jäseneksi. NFA 0308179 Forex Capital Markets, LLC (FXCM LLC) on toimiva tytäryhtiö FXCM-konserniyrityksessä (yhdessä FXCM-konsernissa). Kaikki tämän sivuston FXCM-viittaukset viittaavat FXCM-ryhmään. Huomaa, että tällä sivustolla olevat tiedot on tarkoitettu vain vähittäisasiakkaille ja tietyt esitykset eivät välttämättä koske hyödykepörssissä 1 (a) (12) määriteltyjä oikeutettuja Sopimuspuolia (eli yhteisöasiakkaita). Copyright 2017 Forex Capital Markets. Kaikki oikeudet pidätetään. 55 Water St. 50th Floor, New York, NY 10041 USAHow-kauppiaat voivat käyttää CCI: tä (Commodity Channel Index) kaupankäynnin trendeihin CCI. tai Commodity Channel - indeksiä, kehitti Donald Lambert, tekninen analyytikko, joka julkaisi alun perin Commodities-lehden (nyt Futures) indikaattorin vuonna 1980. Nimestään huolimatta CCI: tä voidaan käyttää millä tahansa markkinoilla, eikä se ole pelkästään hyödykkeitä. CCI: tä alun perin kehitettiin havaitsemaan pitkän aikavälin trendimuutoksia, mutta kauppiaat ovat sopeuttaneet ne käytettäväksi kaikissa aikakehyksissä. Tässä on kaksi strategiaa, joita sekä sijoittajat että kauppiaat voivat käyttää. CCI vertailee nykyistä hintaa keskihintaan tietyn ajan kuluessa. Indikaattori vaihtelee nollan yläpuolella tai alapuolella ja siirtyy positiiviselle tai negatiiviselle alueelle. Vaikka useimmat arvot, noin 75, laskevat -100 ja 100 välillä, noin 25 arvoa jää tämän alueen ulkopuolelle, mikä osoittaa hintakehityksen heikkoutta tai vahvuutta. Kuva 1. Osakekaavio CCI-indikaattorilla Yllä oleva kaavio kuvaa CCI-laskennassa 30 jaksoa, koska kaavio on kuukausittainen kaavio, ja jokainen uusi laskelma perustuu viimeisten 30 kuukauden aikana. Myös 20 ja 40 jaksoa edustavat yhteisöt ovat yleisiä. Ajanjakso viittaa hintarakenteiden määrään, joihin indikaattori sisällytetään laskentaan. Hintapalkit voivat olla yhden minuutin, viiden minuutin, päivittäin, viikoittain, kuukausittain tai minkä tahansa aikataulun mukaan, joka on saatavilla kaavioiden kohdalla. Mitä kauemmin valittu ajanjakso (mitä enemmän laskelmia on käytetty), sitä harvemmin indikaattori siirtyy -100 tai 100: n ulkopuolella. Lyhytaikaiset kauppiaat mieluummin lyhyemmiksi ajanjaksoiksi (laskemalla vähemmän hintoja), koska se tarjoaa enemmän signaaleja, kun taas pitempiaikaiset kaupat ja sijoittajat haluavat pidemmän ajan, kuten 30 tai 40. Päivittäisen tai viikoittaisen kaavion käyttö on suositeltavaa pidemmän aikavälin kauppiaille, kun taas lyhytaikaiset kaupat voivat käyttää indikaattoria tunnin tai jopa yhden minuutin kartoittaa. Indikaattorilaskennat suoritetaan automaattisesti kartoittamalla ohjelmistoa tai kaupankäyntialustaa, jota sinun tarvitsee vain syöttää haluamasi ajanjaksot ja valita kaavion aikakehys (esimerkiksi 4 tunnin, päivittäisen, viikoittain jne.). Stockcharts. Freestockcharts ja trading-alustat, kuten Thinkorswim ja MetaTrader, tarjoavat kaikki CCI-indikaattorin. Lisää osoitin indikaattoriluettelosta ja lisää se kaavioosi. Kun CCI on yli 100, hinta on selvästi indikaattorin mittaaman keskihinnan yläpuolella. Kun indikaattori on alle -100, hinta on selvästi keskimääräisen hinnan alapuolella. CCI: n perusstrategia CCI: n perusta on seurata, että CCI siirtyy yli 100: een tuottamaan signaaleja ja siirtymään -100: een tuottamaan myyntikauppoja tai lyhyitä kauppasignaaleja. Sijoittajat saattavat vain haluta ostaa ostosignaaleja, poistua myyntisignaalien tapahtuessa ja sijoittaa sitten takaisin, kun ostosignaali ilmenee uudelleen. Kuvio 2. ETF-kaavio CCI: n peruskauppasignaalien kanssa Viikoittainen kaavio esitti myyntisignaalin vuonna 2011, kun CCI-arvo putosi alle -100: n. Tämä olisi kertonut pitkäaikaisille kauppiaille, että mahdollinen laskutrendi oli käynnissä. Aktiivisemmat kauppiaat olisivat voineet käyttää tätä myös lyhytaikaisiksi signaaleiksi. Vuoden 2012 alussa ostosignaali laukaistiin, ja pitkä asema pysyy avoimena, kunnes CCI liikkuu alle -100. Multi-Time-Frame CCI-strategia CCI: tä voidaan käyttää myös useilla aikaväleillä. Pitkän aikavälin kaavaa käytetään hallitsevan trendin määrittämiseen, kun taas lyhyen aikavälin kaavion avulla luotuja ja lähtöpisteitä luodaan trendiin. Tämä strategia hyödyttää aktiivisempia kauppiaita ja sitä voidaan käyttää myös päivittäiskauppaan. koska pitkän aikavälin ja lyhyen aikavälin suhteessa siihen, kuinka kauan elinkeinonharjoittaja haluaa kantansa kestää. Perusstrategian tavoin, kun CCI liikkuu yli 100 pitkän aikavälin kaaviollasi, suuntaus on nousussa ja olet vain varma siitä, että ostat signaaleja lyhyemmällä aikavälillä. Suuntausta tarkastellaan, kunnes pitkän aikavälin CCI-arvo laskee alle -100. Kuvassa 2 näkyy viikoittainen nousu vuoden 2012 alkupuolelta lähtien. Jos tämä on pidemmän aikavälin kaavio, ostat signaaleja vain lyhyen aikavälin kaaviosta. Kun käytät päiväkaaviota lyhyemmäksi ajaksi, osta kun CCI laskee alle -100 ja sitten rallisee takaisin yli -100. Poistu kaupasta, kun CCI liikkuu yli 100 ja laskee sitten alle 100. Vaihtoehtoisesti, jos pitkän aikavälin CCI: n trendi kääntyy alas, poistu kaikista pitkistä asemista. Kuva 3. Osta signaalit ja poistumiset pitemmällä aikavälillä Uptrend Kuvassa 3 on kolme ostosignaalia päiväkaaviossa ja kaksi myydä signaalia. Lyhyitä kauppoja ei aloiteta, koska pitkän aikavälin kaavion CCI näyttää nousevan. Kun CCI on alle -100 pidemmän aikavälin kaaviossa, ota lyhytsignaali lyhyellä aikavälillä. Taantuma on voimassa, kunnes pidemmän aikavälin CCI-rallit ovat yli 100. Ota lyhyt kauppa, kun CCI rallistaa yli 100 ja laskee alle 100 lyhyemmällä kaaviolla. Poistu lyhyestä kaupasta, kun CCI liikkuu alle -100 ja sitten rallies takaisin yli -100. Vaihtoehtoisesti, jos pitkän aikavälin CCI: n kehitys kääntyy ylöspäin, poistu kaikista lyhyistä asennoista. Muutokset ja viat Voit säätää strategiasääntöjä strategian tiukentamiseksi tai lievemmaksi. Esimerkiksi, kun käytät useita aikavälejä, tee strategia tiukemmaksi ottamalla vain pitkiä positioita lyhyemmässä ajassa, kun pitkän aikavälin CCI on yli 100. Tämä vähentää signaalien määrää, mutta varmistaa, että yleinen suuntaus on hyvin vahva. Myös lyhyemmän aikakehyksen sisään - ja ulospääsääntöjä voidaan säätää. Jos esimerkiksi pitkän aikavälin trendi on noussut, voit sallia CCI: n lyhyemmän aikavälin kaavion laskemisen alle -100: een ja sitten rallata takaisin nollan yläpuolelle (-100: n sijaan) ennen ostamista. Tämä todennäköisesti johtaa maksamaan korkeampaa hintaa, mutta tarjoaa enemmän varmuutta siitä, että lyhyen aikavälin vetäytyminen on päättynyt ja pitkän aikavälin suuntaus jatkuu. Poistuessasi voit halutessasi sallia, että hinta ralli yli 100 ja sitten dip alle nolla (100 sijasta) ennen pitkää asemaa. Vaikka tämä voi merkitä pitämällä joitakin pieniä vetoja, se voi lisätä voittoja erittäin vahvan kehityksen aikana. Yllä olevat esimerkit käyttävät viikoittaista pitkän aikavälin ja päivittäisen lyhytaikaisen kaavion. Muitakin yhdistelmiä voidaan käyttää tarpeidenne mukaan, kuten päivittäinen ja tuntiokaavio tai 15 minuutin ja yhden minuutin kaavio, jne. Jos saat liikaa tai liian vähän kauppasignaaleja. muuttaa CCI: n ajanjaksoa, jos tämä korjaa tämän ongelman. Valitettavasti strategia tuottaa todennäköisesti useita vääriä signaaleja tai menettää kauppoja, kun olosuhteet muuttuvat epätarkaksi. On täysin mahdollista, että CCI voi ylittää edestakaisin signaalitasolla, mikä johtaa häviöihin tai epäselväyn lyhytaikaiseen suuntaan. Tällaisissa tapauksissa luottaa ensimmäiseen signaaliin niin kauan kuin pidemmän aikavälin kaavio vahvistaa sisäänmenoasi. Strategiaan ei sisälly stop-tappiota. vaikka kaupankäynti tappiollisella on suositeltavaa, joten riski on rajattu tiettyyn määrään. Kun ostat, pysähtymisvaimennus voidaan sijoittaa viimeisimmän heilahduksen alapuolelle, kun oikosulku, pysähtymisvaimennus voidaan sijoittaa viimeaikaisen swingin yläpuolelle. CCI: tä voidaan käyttää millä tahansa markkinoilla tai aikataulussa. Yhden aikakehyksen voi käyttää, mutta kaupankäynti kahden kanssa tarjoaa enemmän signaaleja aktiivisille kauppiaille. Käytä CCI: tä pitemmällä aikavälillä, jotta määriteltäisiin hallitseva suuntaus ja lyhyen aikavälin kaaviot, jotta eristettäisiin takaisinvetoja ja luodaan kauppasignaaleja. Strategiat ja indikaattorit eivät ole ilman epäkohtia strategisten kriteerien muuttaminen ja indikaattorijakso voi tarjota parempaa suorituskykyä, vaikka kaikki järjestelmät ovat alttiita menettämiselle. Toteuta lopettaa tappion strategia riskin rajoittamiseksi ja testata CCI: n strategiaa kannattavuudelle markkinoilla ja aikataulussa ennen käyttöä. Look At Exit Strategies Rahan hallinta on yksi tärkeimmistä (ja vähiten ymmärretyistä) kaupankäynnin näkökulmista. Monet kauppiaat esimerkiksi tulevat kauppaan ilman minkäänlaista poistumisstrategiaa, ja siksi ne todennäköisemmin saavat ennenaikaisen voiton tai, pahempaa, menettää tappiota. Kauppiaiden on ymmärrettävä, mitä ne ovat käytettävissä ja osaavat luoda poistumisstrategian, joka minimoi tappiot ja estää voitot. Poistumisen tekeminen On tietysti vain kaksi tapaa päästä irti kaupasta: menettämällä tai tekemällä voitto. Kun puhutaan poistumisstrategioista, käytämme termejä "take-profit" ja "stop-loss" - toimeksiantoja viittaaksemme siitä, millaista poistumistilaa tehdään. Joskus näitä termejä lyhennetään TP: n ja SL: n toimijoiksi. Stop-Loss (SL) Stop-tappiot tai pysähdykset ovat tilauksia, joita voit sijoittaa välittäjän kanssa myydä osakkeita automaattisesti tietyssä pisteessä tai hinnalla. Kun tämä piste saavutetaan, stop-loss - tapahtuma muunnetaan välittömästi myyntitarkoituksiin. Nämä voivat auttaa minimoimaan tappioita, jos markkinat liikkuvat nopeasti sinua vastaan. Useita sääntöjä sovelletaan kaikkiin stop-loss-tilauksiin: Pysäytys-tappiot ovat aina asetetun nykyisen hintahinnan yläpuolella tai nykyisen ostohinnan alapuolella. Nasdaq-stop-tappiot tulevat markkinatilanteeksi, kun osakkeet noteerataan stop-loss-hinnalla. AMEX - ja NYSE-stop-tappiot antavat sinulle oikeuden saada seuraavan myyntitapahtuman markkinoilla, kun hinta käydään kauppaa pysähtymismaksulla. On olemassa kolme tyyppistä stop-loss-tilausta: Hyvä till peruttu (GTC) - Tämä tyyppinen tila pysyy voimassa, kunnes toteutus tapahtuu tai kunnes tilaus peruutetaan manuaalisesti. Päiväjärjestys - Stop-loss päättyy yhden kaupankäyntipäivän jälkeen. Trailing stop - Tämä pysähtymisvaara seuraa tiettyä etäisyyttä markkinahintaan. mutta ei koskaan liikkua alaspäin. Take-Profit (TP) Voittoa tavoittelevat tai rajaukset ovat samankaltaisia kuin stop-tappiot, koska ne muunnetaan markkinatilauksiksi myytäväksi, kun piste saavutetaan. Lisäksi voittoa tavoittelemattomat pisteet noudattavat samoja sääntöjä kuin stop-loss-pisteitä, kun ne toteutuvat NYSE-, Nasdaq - ja AMEX-pörsseissä. On kuitenkin kaksi eroa: ei ole jälkipistettä. (Muussa tapauksessa et koskaan pystyisi saavuttamaan voittoa.) Poistumispiste on asetettava nykyisen markkinahinnan yläpuolelle eikä alla. Poistumistrategian kehittäminen Poistumisstrategian kehittämisessä on otettava huomioon kolme seikkaa. Ensimmäinen kysymys, johon sinun pitäisi kysyä, on, kuinka kauan suunnitella olemisen tässä kaupassa Toiseksi, kuinka paljon riskiä olen valmis ottamaan Ja lopuksi, mihin haluaisin päästä ulos Kuinka kauan aiot olla tässä kaupassa vastaus tähän kysymykseen riippuu siitä, minkälainen elinkeinonharjoittaja olet. Jos olet pitkällä aikavälillä (yli kuukausi), sinun on keskityttävä seuraaviin: Voit asettaa useiden vuosien aikana saavutetut tulostavoitteet, jotka rajoittavat kauppojen määrää. sallia voittojen lukitsemisen aina niin usein, jotta voit vähentää haittapuolen potentiaalin. Muista, että pitkän aikavälin sijoittajien ensisijainen tavoite on usein pääoman säilyttäminen. Voiton kasvaessa tietyn ajanjakson aikana volatiliteetin vähentämiseksi ja likvidoinnin aikana. Salli volatiliteetti, jotta voit pitää kaupan vähäisenä. Pitkällä aikavälillä Jos kuitenkin olet kaupankäynnissä lyhyellä aikavälillä, sinun on huolehdittava näistä asioista: asettamalla lähiajan voitotavoitteet, jotka toteutetaan sopivin aikoina voittojen maksimoimiseksi. Seuraavassa on joitain yhteisiä suorituspisteitä: Kehitetään kiinteitä pysähtymispisteitä, jotka välittömästi päästä eroon tiloista, jotka eivät toimi. Lähtöstrategioiden luominen lyhyen aikavälin teknisiin tai perustavanlaatuisiin tekijöihin. Kuinka paljon riskejä haluan ottaa riskejä on tärkeä tekijä sijoittamisen yhteydessä. Määritellessän riskitasosi. olet määrittänyt, kuinka paljon sinulla on varaa menettää. Tämä määrittää kaupan pituuden ja käyttämäsi stop-loss-tyypin. Ne, jotka haluavat vähemmän riskiä, pyrkivät asettamaan tiukempia pysähdyksiä, ja ne, jotka ottavat enemmän riskejä, antavat enemmän avokätistä alaspäin tilaa. Toinen tärkeä asia on asettaa stop-loss-pisteitä, jotta ne eivät pysy normaalin volatiliteetin alapuolella. Tämä voidaan tehdä useilla tavoilla. Beeta-indikaattori voi antaa sinulle hyvän käsityksen siitä, kuinka varastotilanne on suhteessa markkinoihin yleensä. Jos tämä numero on nollassa ja kahdessa, olet turvallinen, kun stop-loss point on noin 10-20 halvemmalla kuin ostettu. Kuitenkin, jos varastossa on beetaa ylöspäin kolmesta, kannattaa harkita alhaisemman pysähtymishäiriön asettamista tai löytää tärkeä taso luotettavaksi (esimerkiksi 52 viikon alhaisen liukuvan keskiarvon tai muun merkittävän pisteen). Mistä haluaisin päästä ulos Miksi, voit kysyä, haluaisitteko asettaa voittoa tavoittelevan pisteen, jossa myydät kun varastosi toimii hyvin No, monet ihmiset joutuvat irrationaalisesti kiinnittymään omistuksiinsa ja pitämään näitä osakkeita, kun taustalla oleva kaupan perusteet ovat muuttuneet. Toisaalta, kauppiaat joskus huolehtivat ja myyvät omistuksiaan, vaikka perusrakenteet eivät ole muuttuneet. Molemmat näistä tilanteista voivat johtaa tappioihin ja menetettyihin voitto-mahdollisuuksiin. Sellaisen pisteen määrittäminen, jossa voit myydä, vie tunteen pois kaupankäynnistä. Poistumispaikan itse pitäisi asettaa kriittiselle hintatasolle. Pitkän aikavälin sijoittajille tämä on usein keskeinen virstanpylväs - kuten yrityksen vuotuinen tavoite. Lyhyen aikavälin sijoittajille tämä on usein asetettu teknisiin kohtiin, kuten tiettyihin Fibonacci-tasoihin, pivot-pisteisiin tai muihin tällaisiin pisteisiin. Laittaminen toimintaan Lopetuspisteet tulevat parhaiten välittömästi sen jälkeen, kun ensisijainen kauppa on sijoitettu. Kauppiaat voivat syöttää poistumispisteet yhdellä kahdella tavalla: Useimmilla välittäjillä toimivilla kauppapaikoilla on toimivuus, joka sallii tilausten syöttämisen. Vaihtoehtoisesti monet välittäjät voivat soittaa heille sijoittamaan pisteitä heidän kanssaan. Yksi poikkeus on kuitenkin - monet välittäjät eivät tue takaiskuja. Tämän seurauksena saatat joutua laskemaan uudelleen ja muuttamaan stop-loss-tietosi tietyin aikavälein (esimerkiksi joka viikko tai kuukausi). Ne, joilla ei ole toimeksiantoa, joka sallii tilausten syöttämisen, voivat käyttää eri tekniikkaa. Rajatilaukset toteutetaan myös tietyillä hintatasoilla. Sijoittamalla rajajärjestys myydäksesi saman määrän osakkeita, voit sijoittaa tehokkaasti stop-loss - tai take-profit-pisteen (koska molemmat kannat kumoavat toisensa). Bottom Line Exit - strategiat ja muut rahanhallintatekniikat voivat parantaa kaupankäyntiäsi tehokkaasti poistamalla tunteita ja vähentämällä riskejä. Ennen kaupankäynnin aloittamista harkitse edellä lueteltuja kolmea kysymystä ja määritä piste, jolla voit myydä tappiota, ja piste, jolla voit myydä voittoa. 50 artikla on EU: n perustamissopimuksessa oleva neuvottelu - ja ratkaisuehdotus, jossa hahmotellaan toimenpiteitä, jotka on toteutettava mille tahansa maalle. Beta mittaa arvopaperin tai salkun volatiliteettia tai järjestelmällistä riskiä verrattuna markkinoihin kokonaisuutena. Verotyyppi, joka peritään yksityishenkilöille ja yhteisöille aiheutuneista myyntivoitoista. Myyntivoitot ovat sijoittajan voittoja. Tilaus ostaa tietyn hinnan tietyllä hinnalla tai sen alapuolella. Ostarajajärjestys antaa kauppiaille ja sijoittajille mahdollisuuden täsmentää. Sisäinen tulovirasto (IRS) - sääntö, joka mahdollistaa rangaistuksettomat nostot IRA-tililtä. Sääntö vaatii sen. Yksityisen yrityksen ensimmäinen varaston myynti yleisölle. IPO: t myöntävät usein pienemmät, nuoremmat yritykset, jotka hakevat sitä. Arviointi poistumisstrategian suorituskyvystä Jotta voit selvittää, mitkä järjestelmän osat toimivat tietyissä olosuhteissa, tarvitset ensin objektiivisen mittauksen järjestelmän suorituskyvystä. Vaikka järjestelmässä on useita toimenpiteitä, joiden avulla voidaan arvioida järjestelmän suorituskykyä, yksi ainoa toimi, jota kutsutaan ldquosystemvaluerdquo: ksi, kerää järjestelmän suorituskykyä useilla aloilla, kuten voiton (tai tappion) yksikköä kohden, voittojen ja tappioiden vaihtelusta ja aikana. Viime kuussa ldquoExitsissä missä rahat ovat, rdquo esitteli neljä päätyyppiä poistumiseen, joita voidaan käyttää kaupankäyntijärjestelmässä: discretionary, inactivity, risk management ja profit taking. Esitimme sitten kuusi erilaista järjestelmää, jotka on liitetty tiettyyn poistumistyyppiin. Tässä tarkastelemme analyysimme seuraavalle tasolle järjestelmän arvo - mittauksen avulla, mikä määrittää, mikä poistumisstrategia toimii parhaiten kussakin eri järjestelmässä. Vertaamaan kauppajärjestelmän jokaista esiintymää muuttamalla ja lisäämällä poistumisstrategioita käytämme järjestelmäarvon sopeuttamista. Koska käytämme kiinteää sijainnitusta ja perustan kauppamme käteisellä SampP 500 - indeksillä mdash, joka vaikka onkin monia tuotteita, jotka perustuvat siihen, on teknisesti teoreettinen väline mdash, mukautamme järjestelmäarvokaavan vaatimuksiimme. Järjestelmän arvo on suorituksen suhteellinen mittari, sitä korkeampi arvo on, sitä parempi järjestelmä. Se perustuu tulosyksikkökohtaiseen riskiin (voittoon tai tappioon), voittojen ja tappioiden vaihteluun sekä kausittaisten kauppojen määrään. Koska emme käytä pysähdyksiä useimpiin demonstraatiojärjestelmiimme, meillä ei ole alkuvaiheen mdash-arvoa, ei ole määrällistä aloitusriskiä, joten käytämme tätä kaavaa: (Keskimääräinen (Pisteiden tulos tai pudotus) Vakioero (Voitto tai tappio pisteissä)) Testauskauden kaupankäyntien lukumäärä Vertailutarkoituksessa hyödyllisiä lisätietoja ovat voittajien keskimääräinen koko verrattuna häviäjiin, voiton ja menettämisen prosenttiosuus sekä kauppojen määrä vuodessa. Wersquore kiinnostui myös kokonaispistetuloksesta tai siitä, onko järjestelmä tuottava kaiken voiton, ei kuitenkaan toteutuskustannuksia (kuten palkkiot ja luvat). Vaikka jotkin TradeStation-koodista on esitetty tässä, kunkin järjestelmän täydellinen koodi on ladattavissa tämän tarinan alareunassa. System One on ohjausjärjestelmä. Itrsquos liikkuva keskimääräinen ylitysmerkintä (ks. Ldquo12 päivää ja tehty, ks. Alla). Ulostulo on kiinnitetty 12 baariin. Tämä muodostaa vertailukohtemme perustan, koska sillä ei ole muita poistumisstrategioita. Tässä ovat suorituskyvyn tilastot: Järjestelmän arvo: 1,67 Kauppojen määrä: 21 Voittosumma: 52 Keskimääräinen voittaja (pisteet): 61.52 Keskimääräinen häviö (piste): -54.18 Voitto (pisteet): 134.99 Koska hinnoittelupisteitä ei ole järjestelmä pohjimmiltaan ottaa rajoittamattoman riskin saapumisesta kiinteään aikaan exit mdash hinta voisi teoreettisesti mennä minnekään kauden aikana ja emme poistu. Pisteiden tulos on siksi harhaanjohtava, koska käytämme lähes rajoittamatonta riskiä. Myöskään voittajien keskikoko ei ole paljon suurempi kuin häviäjiä, mikä tarkoittaa, että meidän on luotava korkeampaan voitto-osaan rahan saamiseksi. Koska voittoprosentti siirtyy 50: stä ajasta (eli satunnaisesta) mielivaltaisesta kiinteästä poistumisesta, tällä järjestelmällä on vain vähän todellista arvoa. Järjestelmä kaksi osoittaa, kuinka suuri voittoprosentti voidaan saavuttaa yksinkertaisesti vaihtamalla uloskäynnit. Tämä järjestelmä poistuu yhden palkin jälkeen, jos kauppa on voittaja. Siinä on myös 100 barin kiinteä ulostulo lopullisesti purkamaan pitkän aikavälin suuria menetyksiä. 100 barin poistumissääntö on ensisijaisesti talonpuhdistustarkoituksiin. Järjestelmän arvo: 0.73 Kauppa: 22 Voittosumma: 77 Keskimääräinen voittaja (pisteet): 17.10 Keskimääräinen häviö (piste): -249.13 Voitto (pisteet): 41.50 Tämä systemrsquos voittaja vs. häviäjä koko on paljon huonompi, , mutta antaa tappiot liikkumaan. Vaikka korkeampi voittoprosentti on psykologisesti lohdullista, koska pääsemme oikein paljon, todellinen voitto on huonompi kuin System One, koska kaikki pienet voittajat ovat pyyhkäisseet suuret häviäjät. Järjestelmän arvo on myös alle 1,00, mikä osoittaa huonoa järjestelmää. LOW WIN PERCENTAGE EXIT Järjestelmä Kolme näyttää, kuinka alhainen voitto-osuus voidaan saavuttaa yksinkertaisesti muuttamalla uloskäyntejä. Tämä järjestelmä poistuu yhden palkin jälkeen, jos kauppa on häviäjä. Kuten System 2: ssa, sillä on myös käytännöllisistä syistä 100 barin kiinteä poistuminen, jotta lopulta poistetaan suuret pitkän aikavälin voitot. Järjestelmän arvo: -7.67 Kauppojen määrä: 44 Voittosumma: 5 Keskimääräinen voittaja (pistettä): 311.42 Keskimääräinen häviö (piste): -28.99 Voitto (pisteet): -594,60 Vaikka keskimääräinen voittaja on nyt paljon suurempi kuin keskimääräinen häviäjä systemrsquos voitto prosenttiosuus on tarpeeksi pieni täysin pyyhkiä tämä etu. Myös kauppojen määrä on noussut, koska häviäjät poistuvat nopeasti, jotta uusia signaaleja voidaan ottaa. Tappioiden ottaminen nopeasti on hyvä asia, mutta tässä tapauksessa meillä ei ole tapaa suojata voittoa voittavalta kaupalta, joten hetki, jolloin he kääntyvät voittajista menetyksiin, he lähtevät ja voitto liukuu pois. Järjestelmän arvo viittaa järjestelmään, joka jatkuvasti menettää rahaa. Järjestelmä Neljä on toimettomuuskäyte, joka sulkee kaupat kuuden palkin jälkeen, jos tulos on alle 10 pistettä. Tämä poistuminen yrittää sulkea epäkelvottomia kauppoja niin, että pääomaa voidaan käyttää uusiin merkintöihin. Järjestelmän arvo: 0.75 Kaupat: 24 Voittosumma: 46 Keskimääräinen voittaja (pisteet): 43.23 Keskimääräinen häviö (piste): -38.68 Voitto (pisteet): 49.90 Tämä on ensimmäinen järjestelmä, jolla poistumisstrategia perustuu johonkin logiikan näytteeseen. Eli yritämme poistua siitä, mitä voidaan kutsua ei-ammattimaisiksi kaupoiksi pääsemään pääomaan uusille mahdollisuuksille. Keskimääräinen voittaja on nyt suurempi kuin keskimääräinen häviäjä, ja järjestelmä tuottaa vaatimatonta voittoa. Järjestelmän arvo on alle 1,00, mutta positiivinen. Kehittyneempi lähestymistapa olisi haihtumispohjainen ei-perustavanmittaus, joka mukautui volatiliteetin muutoksiin kiinteän parametrin sijasta. RISKIENHALLINTA EXIT System Five: llä on ylimääräinen riskienhallinnan poistuminen, joka on yksinkertainen pysäytys, joka perustuu keskimääräiseen tosialueeseen (ATR) viimeisten 12 palkin kautta. Tämä poistoyritys pyrkii rajoittamaan menettämisliiketoiminnan suuruutta vähentämällä tappioita lyhyillä. Siinä on käytännöllisistä syistä myös 100 barin kiinteä ulostulo. Järjestelmän arvo: -1.47 Kauppojen määrä: 14 Voittosumma: 36 Keskimääräinen voittaja (pistettä): 84.33 Keskimääräinen häviö (piste): -70.55 Voitto (piste): -213.32 Tällä järjestelmällä on pysäytystapahtuma, joka vähentää riskiä. Siksi suuret häviäjät eivät ole enää mukana. Keskimääräinen voittaja on edelleen keskimääräistä häviäjää suurempi, mutta kokonaistulos on suurempi, koska voiton lasku on vähentynyt. Kaupankäynnin määrä on laskenut, koska jotkut kaupat, jotka olivat poistuneet ennalta määritetyin väliajoin, saavat pysyä avoimina niin kauan kuin ne ovat riskienhallinnan lopettamisessa. Tämä on esimerkki, jossa poistuminen vähentää järjestelmän suorituskykyä, koska se (välttämättä) vähentää riskiä. Järjestelmän arvo on nyt negatiivinen, koska riski on rajoitettu, mutta voittoa ei ole suojattu. TULOSUOJELU EXIT Järjestelmässä kuudella on ylimääräinen voiton suojaus takapysähdyksen, joka yksinkertaisesti kulkee korkeimmasta pitkästä tai alhaisimmasta alhaisesta lyhyestä ajasta, kun tietyt voitotavoitteet saavutetaan. Tämä poistuminen yrittää suojata joitakin avoimia voittoja voittavien kauppojen antamalla heille tilaa hengittää. Järjestelmän arvo: 1.49 Kaupat: 26 Voittosumma: 62 Keskimääräinen voittaja (pisteet): 38.67 Keskimääräinen häviö (piste): -47.80 Voitto (pisteet): 140.74 Keskimääräinen voittaja on edelleen pienempi kuin keskimääräinen häviäjä, mutta järjestelmä on nyt kannattavuus, ja tulokset ovat vähemmän haihtuvia. Tämä johtuu siitä, että poistumiset toimivat yhdessä poistuakseen passiivisista tehtävistä, rajoittavat häviäjien kokoa ja suojaavat voittoa suurilla voittajilla. Voiton suojauksen poistumista olisi täydennettävä muiden poistumisten yhteydessä sellaisen järjestelmän luomiseksi, jossa keskimääräinen voittaja on suurempi kuin keskimääräinen häviäjä. Tämän pitäisi myös lisätä järjestelmän arvoa. ldquoSystem-vertailu summarrdquo (alla) antaa täydellisen vertailun kaikista järjestelmistä. Kaaviot hypoteettisen oman pääoman kasvusta kullekin järjestelmälle esitetään ldquoPositive, negativerdquo (alla). Käyttämällä samaa peruslogiikkaa ja historiallisesti testaamalla sitä eri poistumisperusteilla pystyttiin tarkkailemaan kunkin poistumisstrategian vaikutusta yleiseen suorituskykyyn. Päätelmänä oli, että järjestelmä, jolla oli ylempi suorituskyky ja riskienhallinta, oli järjestelmä, jolla oli täydelliset mutta yksinkertaiset lähtökohdat. Järjestelmä kuusi saavutti tämän sisällyttämällä: Inaktiviteetti poistuu, riskienhallinnan poistuminen ja voiton suojaus poistuu. Poistot ovat, mikä määrittää järjestelmän pääominaisuudet. Poistoja voidaan käyttää luomaan korkeat voitot ja menettämät prosenttiosuudet. Jokaisella järjestelmällä on täysin erilaiset ominaisuudet, vaikka instrumentti vaihdettiin, testausjakso ja tulokriteerit olivat kussakin tapauksessa samat. Tästä näemme, että suurin osa järjestelmän kehitysaikaa tulisi kohdistaa uloskäynteihin. Lopettaa, ei merkintöjen, lopulta ajaa kauppajärjestelmän kannattavuutta. Paul King on elinkeinonharjoittaja, kaupan valmentaja ja itsenäinen taloudellinen neuvonantaja. Hänen yrityksensa, PMKing Trading LLC: n, on Vermontissa. Tämä artikkeli on mukautettu Paul Kingrsquosin ensimmäinen kirja, täydellinen opas rakentaa onnistunut kauppaa liiketoimintaa. Hänet pääsee klo pmkingtrading. Aiheeseen liittyvät artikkelit
No comments:
Post a Comment